מהו מחזור מסחר וכיצד הוא משמש אינדיקטור בשוק?

מהו מחזור מסחר?

מחזור מסחר הוא הנתון המייצג את היקף הפעילות בשוק – כלומר, מספר המניות או החוזים שנקנו ונמכרו בפרק זמן מסוים, כגון יום מסחר, שבוע או חודש. מחזור המסחר משקף את רמת העניין והפעילות של המשקיעים בנכס פיננסי מסוים, כמו מניה, סחורה, או מטבע דיגיטלי.

כיצד מחושב מחזור המסחר?

מחזור המסחר מחושב באמצעות ספירת כמות העסקאות הכוללת שבוצעו בנכס בפרק הזמן הנבחר. לדוגמה:

• אם ביום מסוים נמכרו ונקנו 1,000 מניות של חברה מסוימת, מחזור המסחר באותו יום יהיה 1,000 מניות.

למה מחזור מסחר חשוב?

1. מדד לפעילות השוק

מחזור מסחר גבוה מעיד על עניין מוגבר בנכס, בעוד שמחזור נמוך מעיד על עניין חלש או על שוק שקט.

2. אישור מגמות

• כאשר מחזור המסחר עולה במגמת עלייה של מחיר הנכס, הדבר מעיד על ביקוש אמיתי ומחזק את המגמה.
• לעומת זאת, אם מחזור המסחר נמוך במהלך עלייה, הדבר עשוי להצביע על חולשה או על כך שהמגמה אינה יציבה.

3. זיהוי פריצות ותמיכה

• פריצה אמיתית מעל רמת התנגדות מתרחשת לרוב עם מחזור מסחר גבוה, מה שמעיד על תמיכת המשקיעים.
• פריצות עם מחזור נמוך עלולות להיות זמניות ולהתברר כ”פריצות שווא”.

4. אינדיקטור לחוזק שוק

מחזור מסחר גבוה מצביע על כך שמשתתפי השוק מרגישים בטוחים יותר בסביבת השוק הנוכחית. מנגד, ירידה במחזור יכולה להצביע על חוסר ביטחון או המתנה מצד המשקיעים.

כיצד מחזור מסחר משמש אינדיקטור בשוק?

1. אינדיקטור למומנטום

מחזור מסחר עוזר לזהות מומנטום בשוק. עלייה משמעותית במחזור במהלך שינוי במחיר יכולה להצביע על התחלת מגמה חדשה.

2. זיהוי נקודות כניסה ויציאה

משקיעים משתמשים במחזור מסחר כדי לזהות נקודות מפתח:

• כניסה לנכס כאשר מחזור המסחר עולה.
• יציאה מנכס כאשר המחזור יורד תוך ירידה במחיר.

3. שימוש בכלים טכניים

מחזור המסחר משולב באסטרטגיות טכניות רבות, כמו:

• On-Balance Volume (OBV): מודד את מחזור המסחר המצטבר ומספק אינדיקציה לכיוון המגמה.
• Volume Profile: מזהה רמות מחיר מרכזיות על בסיס היקפי המסחר.

4. אינדיקטור להתעניינות מוסדית

מחזור מסחר גבוה עלול להעיד על פעילות של משקיעים מוסדיים, שהם שחקנים מרכזיים בשוק. מוסדות אלו מבצעים לעיתים קרובות עסקאות גדולות שמשפיעות על מחזורי המסחר.

יתרונות מחזור מסחר כאינדיקטור

• קל למדידה: זמין בכל פלטפורמת מסחר.
• שימושיות רחבה: מתאים לניתוח מניות, סחורות, מטבעות דיגיטליים ועוד.
• שיפור החלטות מסחר: מסייע באימות מגמות וזיהוי שינויים קריטיים.

מגבלות מחזור המסחר

• לא תמיד חד משמעי: מחזור גבוה עשוי לנבוע מסיבות שונות כמו חדשות שליליות ולא רק עניין חיובי.
• תלוי במכשיר הפיננסי: בנכסים פחות נזילים, מחזור המסחר עשוי להיות לא יציב ולכן פחות אמין.
• מושפע מגורמים חיצוניים: אירועים חיצוניים (כגון הכרזות כלכליות) יכולים להטות את מחזור המסחר באופן זמני.

סיכום

מחזור המסחר הוא אינדיקטור מרכזי שנותן מידע חשוב על רמת הפעילות והעניין בשוק. הוא מסייע למשקיעים להבין את עוצמת המגמות, לאשר פריצות טכניות ולזהות נקודות כניסה ויציאה אידיאליות. עם זאת, כמו כל אינדיקטור, מומלץ להשתמש בו יחד עם כלים נוספים לקבלת תמונה מדויקת ושלמה יותר על מצב השוק.

למידע נוסף וקורסים מתקדמים על ניתוח שוק וכלים טכניים, הצטרפו לקורסי Trade2!