חדשות
חתם (Underwriter) הוא אדם או חברה המתפקדים בתור צד מקצועי שמספק הסכמה פיננסית ומקבלים על עצמם את הסיכון בנוגע לניירות ערך או פוליסות ביטוח. תהליך החיתום קשור לרוב להשקעות פיננסיות (כגון אגרות חוב, מניות, אופציות) או לעסקי ביטוח, שבו החתם מוערך, מעריך את הסיכון ומסכים לקבל אותו, תוך התחייבות להעביר את המניות או למכור את […]
חתימה על חלק היא פעולה משפטית או מנהלית שבה אדם או צד כלשהו חושף את כוונותיו ומאשר את התחייבותו להסכם או למסמך מסוים. החתימה נעשית על חלק ספציפי מהמסמך או ההסכם, בדרך כלל על פסקה מסוימת או סעיף בתוך מסמך שנחתם. לעיתים, חתימה על חלק נדרשת כאישור או הסכמה של צד אחד או יותר להיבט […]
חשיפה לסיכון (Risk Exposure) מתארת את המידה שבה ההשקעה או הפעילות הכלכלית של אדם או חברה נחשפת לסיכונים פיננסיים או תפעוליים, שיכולים להשפיע על הכנסותיו או על ערך נכסיו. חשיפה לסיכון מתייחסת לחשוב על המידה בה סיכון פיננסי או תפעולי עשוי להתממש ולהשפיע על השוק, החברה או המשקיע. במילים פשוטות, חשיפה לסיכון מתארת את הסכנה […]
חשבון עצמי (Own Account) הוא מונח שמתאר חשבון פיננסי שבו סוחר, ברוקר, מוסד פיננסי או חברה מנהלים השקעות בשמם הפרטי ולא עבור לקוחותיהם. הכוונה היא שבעל החשבון מבצע עסקאות והשקעות על פי שיקול דעתו ומבצע את הפעולות באופן עצמאי, מתוך מטרה ליצור רווח אישי. בדרך כלל, חשבון עצמי נפוץ במסחר במניות, סחורות, אגרות חוב, אופציות, […]
יחידת השתתפות (Participating Unit) היא מונח פיננסי שמתאר סוג של יחידה פיננסית שבה בעל היחידה זוכה להשתתפות ברווחים ובהפסדים של השקעה או קרן פנסיה, בנוסף לזכותו להחזר סכום ההשקעה הראשוני. בקרנות השקעה או פוליסות ביטוח, יחידות השתתפות משמשות את הלקוחות כדי לקבל הטבות משתנות בהתאם לביצועי הקרן או להשקעה הספציפית, ולעיתים יש להן זכויות השתתפות […]
ייחודיות מתארת את המאפיינים הייחודיים והבלעדיים של משהו, כלומר את ההבדלים או התכונות שמייחדות אותו ממוצרים, שירותים או רעיונות אחרים. ייחודיות יכולה להתבטא בהיבטים שונים, כמו עיצוב, פונקציה, איכות, או שירות שמספקים יתרון תחרותי על פני המתחרים בשוק. במובן העסקי, ייחודיות יכולה להיות גורם חשוב להצלחה עבור חברות ומוצרים, במיוחד אם הם מצליחים להבדיל את […]
ייעוץ השקעות (Investment Adviser) הוא מקצוע שמתמקד בהכוונה ובייעוץ ללקוחות בתחום ההשקעות, מתוך מטרה לעזור להם לקבל החלטות פיננסיות שמבוססות על ניתוח שוק, מטרות אישיות וצרכים כלכליים. יועץ ההשקעות מספק המלצות על השקעות פיננסיות (כגון מניות, אגרות חוב, קרנות נאמנות, נכסים פיננסיים אחרים) ומסייע ללקוח לפתח אסטרטגיה להשגת מטרות כלכליות לטווח קצר או ארוך. הייעוץ […]
יחס פנסיוני הוא מדד פיננסי שמשמש להעריך את הסיכון הפנסיוני של חברה או של מערכת פנסיונית, כלומר את היכולת של המעסיק או המוסד הפנסיוני לעמוד בהתחייבויות העתידיות כלפי העובדים או המבוטחים, בפרט בהקשר של תשלומים עתידיים לפנסיה. היחס הפנסיוני מתאר את הקשר בין התחייבויות הפנסיה של החברה (או של קרן פנסיה) לבין הנכסים שלה. ככל […]
יחס נזילות (Liquidity Ratios) הם מדדים פיננסיים המשמשים להערכת היכולת של חברה לעמוד בהתחייבויותיה הקצרות טווח, כלומר היכולת להמיר נכסים לנזיל על מנת לשלם חובות בטווח זמן קצר. מדדים אלה עוזרים למשקיעים ולבעלי עניין אחרים להבין עד כמה החברה מסוגלת לשמור על נזילות פיננסית ולהימנע ממצבים של קשיי נזילות. היחסים משווים את הנכסים הנזילים (כגון […]
יחס המרה (Conversion Parity) הוא המונח המתאר את המצב שבו שווי של אגרת חוב להמרה (convertible bond) שווה לשווי של המניה הניתנת להמרה ממנה. מדובר במדד חשוב בשוקי ההשקעות שמתאר את הערך של אגרת חוב שניתן להמיר אותה במניות של החברה המנפיקה. ההגדרה הפשוטה ביותר ליחס המרה היא: יחס המרה=מחיר אגרת החובמחיר המניה המומרת\text{יחס המרה} = \frac{\text{מחיר אגרת החוב}}{\text{מחיר המניה […]