מה מסמל דירוג AAA וכיצד הוא משפיע על השקעות? דירוג AAA הוא הדירוג הגבוה ביותר הניתן לארגונים, מוסדות פיננסיים, חברות או מדינות על ידי סוכנויות דירוג אשראי כגון S&P, Moody’s או Fitch. דירוג זה מסמל את האמינות הפיננסית הגבוהה ביותר ואת היכולת המקסימלית של הגוף לעמוד בהתחייבויותיו הפיננסיות. דירוג AAA נתפס כ”סיכון אשראי אפסי” או […]
מהו “מדד נזילות”? מדד נזילות (Liquidity Indicator) הוא מדד פיננסי שמטרתו להעריך עד כמה נכס או שוק מסוים ניתנים לקנייה או למכירה בקלות ובמהירות ללא השפעה משמעותית על המחיר. נזילות גבוהה מצביעה על כך שניתן לבצע עסקאות במהירות ובעלויות נמוכות, בעוד שנזילות נמוכה מעידה על קושי במימוש נכסים. היבטים מרכזיים של נזילות נזילות נכסית (Asset […]
כיצד מעריכים סיכון אינפלציוני בשוק ההון? סיכון אינפלציוני מתייחס להשפעה השלילית של עליית מחירים כללית (אינפלציה) על השקעות בשוק ההון. אינפלציה גבוהה עלולה לשחוק את ערך הכסף, להפחית את התשואה הריאלית ולהשפיע על מחירי מניות, אג”ח, ונכסים אחרים. כדי להעריך סיכון זה, משקיעים משתמשים במגוון כלים וניתוחים. מדדים עיקריים להערכת סיכון אינפלציוני 1. מדד המחירים […]
מה זה “אסטרטגיית לונג-שורט”? אסטרטגיית לונג-שורט (Long-Short Strategy) היא גישה למסחר והשקעה בשוק ההון, שבה משקיעים פותחים פוזיציות קנייה (לונג) בנכסים שהם מאמינים שערכם יעלה, ופוזיציות מכירה (שורט) בנכסים שהם מאמינים שערכם ירד. מטרת האסטרטגיה היא להרוויח מההפרש בין הביצועים של שני סוגי ההשקעות, תוך מזעור הסיכון בשוק כולו. עקרונות בסיסיים של אסטרטגיית לונג-שורט 1. […]
כיצד השפעת מגמות באי-מסחר (Off-Market Trends) משפיעה על שוק ההון? מגמות באי-מסחר (Off-Market Trends) מתייחסות לאירועים, עסקאות ותנועות המתרחשות מחוץ לשעות המסחר הרשמיות או מחוץ לשווקים הציבוריים. מגמות אלו, אף שהן אינן נראות בשוק הפתוח בזמן אמת, משפיעות באופן משמעותי על שוק ההון ועל החלטות המשקיעים. סוגי מגמות באי-מסחר 1. מסחר מחוץ לשעות המסחר (After-Hours […]
מה זה “אסטרטגיות מסחר לפי סקטורים”? אסטרטגיות מסחר לפי סקטורים הן גישות השקעה המבוססות על ניתוח ובחירה של מניות מתוך סקטורים ספציפיים בשוק. סקטור הוא קבוצה של חברות הפועלות באותו תחום או תעשייה, כמו טכנולוגיה, בריאות, אנרגיה או פיננסים. המסחר לפי סקטורים מאפשר למשקיעים למקד את השקעותיהם בתחומים מסוימים שמציעים הזדמנויות או מגנים על התיק […]
מהו דפוס “פטיש” (Hammer) בגרפי נרות יפניים? דפוס פטיש (Hammer) הוא אחד מדפוסי הנרות היפניים הנפוצים והאהובים על מנתחי שוק, המשמש לאיתור נקודות מפנה בשוק. דפוס זה מופיע בדרך כלל בסיום מגמת ירידה ומעיד על פוטנציאל היפוך מגמה כלפי מעלה. מאפייני דפוס פטיש גוף אמיתי קטן:הגוף של הנר נמצא בחלקו העליון של טווח המסחר, מה […]
איך ניתן להשתמש במודל CAPM להערכת תשואה? CAPM (Capital Asset Pricing Model) הוא מודל פופולרי המשמש להערכת התשואה הצפויה של נכס פיננסי על בסיס רמת הסיכון שלו ביחס לשוק. המודל מספק תובנות על הקשר בין סיכון לתשואה, ומסייע למשקיעים להחליט האם נכס מסוים מתומחר בצורה הוגנת. שימושים עיקריים של מודל CAPM 1. הערכת נכס מול […]
מהי החשיבות של יחס חוב-EBITDA? יחס חוב-EBITDA הוא מדד פיננסי המשמש להערכת רמת החוב של חברה ביחס ליכולת שלה לייצר רווחים תפעוליים. יחס זה מספק תובנות על יציבות פיננסית וכושר ההחזר של חברה ומשמש משקיעים, מלווים וגופי דירוג אשראי. נוסחה לחישוב יחס חוב-EBITDA נוסחה כתובה במילים: יחס חוב-EBITDA שווה לסכום החוב הכולל של החברה (הכולל […]
איך מודדים ניהול סיכונים בתיק השקעות? ניהול סיכונים בתיק השקעות הוא תהליך חיוני שמטרתו למזער הפסדים אפשריים תוך שמירה על פוטנציאל התשואה. המדידה של סיכונים בתיק כוללת שימוש במדדים ובנוסחאות כדי להבין את רמת הסיכון ולנקוט צעדים לניהולו. מדדים מרכזיים לניהול סיכונים בתיק השקעות 1. סטיית תקן (Standard Deviation) סטיית תקן מודדת את התנודתיות של […]